目前，我国在光伏发电工业规模跃居世界第一，技术水平也实现了国际领先，未来光伏有望成为继高铁之后中国制造的又一张靓丽手刺。

除了海内需求提振光伏发电行业之外，“一带一路”沿线国家也为我国光伏企业提供了广阔的发展平台。

目前行业正在等待明确的光伏发电补贴政策信息，而一季度又是传统需求淡季，预计明年一季度后行业将逐步开始复苏。

5.31新政加快行业大洗牌，龙头企业凸起重围。跟着政策转折信号的开释，光伏行业有望逐步走出谷底，未来，行业将进入强者愈强的新时代。

明年第1季度后复苏确定性强

目前来看，“十三五”光伏建设规模上调是板上钉钉，这意味着光伏企业的生存题目已经解决。而国家能源局明确2022年之前都有补贴，这也为行业吃下定心丸，使得企业有充足时间进行战略调整。

11月1日，中心领导主持召开民营企业座谈会，会上，通威团体董事局主席刘汉元作为十位企业家代表之一，围绕光伏工业和能源转型进行了发言，他细致阐述了目前整个行业所面对着一些难题和题目。

11月2日，国家能源局快速反应，召集光伏发电行业座谈会，主要谈到了4方面内容：

一是，明确2022年之前都有补贴。不会一刀切地推进平价上网进程。在真正进入全面“去补贴”之前，国家能源局仍将每年保证一定的补贴装机规模，并推进补贴强度的进一步下降；

二是，“十三五”光伏发电建设规模将大幅进步，210GW目标过低，可以更积极一些；

三是，认可户用光伏发电单独治理，与工贸易分布式进行区分，给予更多的支持；

四是，未来一个月内加速出台2019年行业政策，不乱市场预期。

听取了刘汉元的汇报后，中心领导现场针对性地作了重要指示和回应，指出：在党的十九大讲演中，我们也提出要推动能源转型，减少煤炭消费，坚定不移地推进清洁发展。中国坚定不移的推进节能减排，推动能源革命，兑现我们在巴黎天气大会上向全世界做出的庄重承诺。

不外，机缘偶合之下行业突现转机！

而截止到今年9月，中国光伏发电累积装机已经达到165GW，远超“十三五”规划的目标。这也就意味着未来两年，光伏行业无活可干，不少企业可能会面对生死抉择。

不外，现实情况看，目前光伏发电补贴指标已经用尽。根据2016年12月发布的《太阳能发展“十三五”规划》，到2020年底，中国光伏发电装机容量指标为105GW、光热发电装机容量指标为5GW。

我们知道，光伏发电站建设是有政府补贴的，目前尚未完全市场化。去年光伏发电行业赶在6.30前抢装，就是由于6.30后光伏电价补贴会下调。所以，只有维持一定光伏补贴，光伏建设才不会止步，工业链才会有利可图。

尽管5.31新政对光伏龙头并未造成较大负面影响，反而在大浪淘沙中晋升了其竞争上风。但这些企业市场份额的扩大是以牺牲利润为代价换来的，未来能否将这种竞争上风转化为实其实在的利润才是最为现实的题目。

政策重大转折，行业吃定心丸

一般来讲，弃电率低于5%就以为是一个公道的范围。由此不丢脸出，经历5.31新政对行业的大洗牌之后，目前行业已经回归平衡状态，工业链龙头企业的竞争上风更为凸起。

与此同时，控制光伏发电新增建设规模后，光伏发电消纳显著改善，弃电量和弃电率保持下降趋势。前三季度，光伏发电均匀利用小时数857小时，同比增加57个小时；弃光电量40亿千瓦时，同比减少11.3亿千瓦时，弃光率是2.9%，同比降低了2.7个百分点。

不外，在不少无竞争上风企业减产、停产的同时，光伏工业链一线厂商却达到较高的开工率，并逆市抢占市场。如单晶硅龙头隆基股份今年前三季度营收同比增长35.26%，市场份额大幅晋升，单晶替换多晶进程加速。多晶硅龙头通威股份前三季度多晶硅产量1.41万吨，电池片产量4.7GW，保持了较高的产能利用率，同时新产能于近日开释，进一步晋升了竞争上风。

我们从上市公司三季报看，5.31新政对行业的影响已经显现，不少光伏企业在今年遭遇了业绩下滑压力。这是因为因需求不振以及上游硅片环节产能过剩导致工业链产品价格全线下跌，加之企业开工率不足甚至停产，导致不少公司盈利能力下降。

从通知内容看，控制光伏发电新增建设规模、加快光伏发电补贴退坡是主基调。而这也成为推动光伏行业大洗牌的又一导火索。这是由于5.31新政从很大程度上影响了今年下半年中国光伏电站装机量需求，进一步加剧光伏市场化竞争，迫使大量传统硅料和组件产能淘汰，加快行业的优越劣汰。而假如从长期来看，该政策有望推动行业加快整合，使得行业资源向优质企业集中，从而利于整个行业的健康发展。

为促进及引导伏行业健康发展，2018年5月31日，发改委、财政部、能源局联合发布《关于2018年光伏发电有关事项的通知》。这是推进我国光伏发电行业从补贴推动型向市场化推动型转变的标志性政策文件。

不外，跟着“6.30”抢装潮的落幕，整个光伏市场需求骤降、订单变少、库存持续积存，包括硅片、电池及组件在内的光伏工业链上下游品种价格均泛起全面下滑，对行业后续的不乱健康发展埋下隐患。

2017年，在海内光伏上网电价调整带来的抢装效应、分布式市场加速扩大和印度等新兴市场快速崛起等多重因素带动下，我国光伏工业规模迅速扩张，去年全年光伏新增装机量约53GW，同比增长超过50%，连续五年位居世界第一。

光伏行业是半导体技术和新能源需求相结合产生的战略性新兴工业，跟着全球能源短缺和环境保护题目的日益凸起，可再生能源已成为发展的未来趋势，光伏发电因其清洁、安全、高效等特点，已逐步成为世界各国的重点发展工业。

“5.31”新政加速光伏大洗牌

如今，机缘偶合之下行业突现转机！光伏业大佬在民营企业座谈会积极建言后，政策风向突变，行业东风拂面！那么，光伏工业链哪些企业有望最先走出谷底呢？

去年，光伏发电行业激流猛进，新增装机量同比增长超过50%，连续五年位居世界第一。然而，跟着今年“5.31”新政的溘然发布，行业急踩刹车，一时间，行业发展陷入停滞，企业哀鸿一片。